FINANSAL ARACILAR: ÖZELLIKLER, IŞLEVLER, TÜRLER, ÖRNEKLER - DUDAS - 2025

Finansal aracılar iki taraf arasında arabulucular bir finansal işlemi kolaylaştırmak için görevi bireyler veya kurumlardır. Ticari bankacılık, yatırım bankacılığı ve varlık yönetimine dahil olan güvenlik, likidite ve ölçek ekonomileri dahil olmak üzere ortalama tüketiciye bir dizi avantaj sunarlar.

Finansal aracılar, başka türlü üretken şirketlere yatırılmayacak olan sermayeyi çeşitli borç yapıları, sermaye yapıları veya hibrit biçimler aracılığıyla yeniden tahsis ederler.

Kaynak: Pixabay.com

Yatırımcılar denilen bazı faaliyetlerde bulunabilmek için likit fonlara ihtiyaç duydukları, tasarruf sahipleri denilen sermaye fazlası olan kişilerin fonlarını tahsis ederler. Bu, kredi veya ipotek şeklinde olabilir.

Alternatif olarak, para doğrudan finans piyasalarından ödünç verilebilir, böylece finansal aracı ortadan kaldırılabilir. Bu, finansal aracılıksızlık olarak bilinir.

Önem

Yatırım gibi belirli alanlarda, teknolojik gelişmeler finansal aracıları ortadan kaldırma tehdidi oluştursa da, bankacılık ve sigortacılık gibi diğer alanlarda aracılığın kesilmesi çok daha az bir tehdittir.

Ancak, finansal aracıların yokluğunda insanlar günlük işlem yapamayacak ve büyük şirketler fon elde etmekte zorlanacaktır. Bu nedenle, rolünüzün ne kadar alakalı olduğunu anlamak önemlidir.

Bir finansal aracı aracılığıyla, tasarruf sahipleri fonlarını birleştirerek büyük yatırımlar yapmalarına olanak sağlayabilir.

Bir ülkenin genel ekonomik istikrarı, finansal aracıların faaliyetleri aracılığıyla gösterilebilir.

karakteristikleri

Azaltılmış risk

Finansal aracılar, fazla nakite sahip kişilerin risklerini bir yerine birden çok kişiye borç vererek yayabilecekleri bir platform sağlar. Ek olarak, borçlu dikkatli bir şekilde taranır ve incelenir, böylece temerrüt riski azaltılır.

Aynı model sigorta şirketleri için de geçerlidir. Müşteriler kazalar, ölümler ve hastalıklar gibi öngörülemeyen olaylardan etkilenirse müşterilerden prim alırlar ve politika faydaları sağlarlar.

düzenleme

Finansal sistemin karmaşıklığı ve aracıların kamunun hayatını etkilemedeki önemi göz önüne alındığında, düzenleme gereklidir. “Subprime” krizi gibi geçmişte yaşanan bazı mali krizler, zayıf düzenlemelerin ekonomiyi riske atabileceğini göstermiştir.

Merkez bankasının veya para otoritelerinin rolü, dürüst olmayan finansal aracıları kontrol etmek için gereklidir.

Yatırımcıların ve genel olarak ekonominin zarar görmemesi için sistemde yeterli denge ve kontrollerin olmasını sağlamaları gereken para otoriteleridir.

Ölçek ekonomisi

Finansal aracılar, çok sayıda müşteriden mevduat alıp birden fazla borçluya borç verebildikleri için ölçek ekonomisinden yararlanırlar. Bu, birkaç cephede zamandan ve maliyetten tasarruf etmeye yardımcı olur.

Uygulama, normal iş rutinlerinde ortaya çıkan işletme maliyetlerini azaltmaya yardımcı olur. Ek olarak, bir finansal aracı olmasaydı bir yatırımcının yapması gereken birçok finansal işlemin maliyetini düşürürler.

Kapsam ekonomileri

Aracılar genellikle müşterilere bir dizi özel hizmet sunar. Bu, ürünlerinizi farklı müşteri türlerinin gereksinimlerini karşılayacak şekilde geliştirmenize olanak tanır.

Örneğin, ticari bankalar borç verdiklerinde, kredi paketlerini kendi özel ihtiyaçlarına göre hem büyük hem de küçük borçlulara uyacak şekilde uyarlayabilirler.

Benzer şekilde, sigorta şirketleri sigorta paketleri sunarak kapsam ekonomisine sahiptir. Kronik hastalıkları olan kişiler veya yaşlılar gibi belirli bir müşteri kategorisinin ihtiyaçlarını karşılamak için ürünleri geliştirmenize olanak tanır.

Özellikleri

Kredi verin

Finansal aracılar, bu ekonomik ajanları kendilerine borç vermek isteyen fazla fonlarla, kredi almak isteyen fon sıkıntısı çeken kuruluşlarla bir araya getirme konusunda hayati bir rol oynarlar.

Bunu yaparken, yönetici hissedarlara varlık, şirketlere sermaye ve piyasaya likidite sağlar.

Kısa ve uzun vadeli kredilerin verilmesi, finansal aracıların ana işlerinden biridir. Para fazlası nakit olan mevduat sahiplerinden, borç para almak isteyen kuruluşlara fon aktarırlar.

Borçlular tipik olarak ticari binalar, arabalar ve üretim ekipmanları gibi sermaye yoğun varlıkları satın almak için borç alırlar.

Aracılar, bir kısmı fonları kullanılan mudilere verilen faizli kredi vermektedir. Kalan faiz bakiyesi kazanç olarak tutulur.

Borçlular, kredi itibarlarını ve krediyi geri ödeme kabiliyetlerini belirlemek için değerlendirilir.

Varlık depolama

Ticari bankalar, hem nakit paranın (banknotlar ve madeni paralar) hem de diğer likit varlıkların (altın ve gümüş gibi değerli metaller) güvenli depolanması için kolaylıklar sağlar.

Mevduat sahipleri, fonlarına erişmek için kullanabilecekleri mevduat makbuzları, çekler ve kredi kartları alırlar. Banka ayrıca mevduat sahiplerine yetkilendirdikleri para çekme, para yatırma ve doğrudan ödeme kayıtlarını da sağlar.

Yatırım tavsiyeleri

Yatırım fonları ve yatırım bankaları gibi bazı finansal aracılar, müşterilerin yatırımlarını artırmalarına yardımcı olan kurum içi yatırım uzmanları istihdam eder.

Şirketler, getiriyi en üst düzeye çıkaran ve riski azaltan doğru yatırımları bulmak için sektördeki ve düzinelerce yatırım portföyündeki deneyimlerini kullanır.

Yatırım türleri, hisse senetleri ve gayrimenkulden hazine bonolarına ve diğer finansal türevlere kadar çeşitlilik göstermektedir. Aracılar müşterilerinin fonlarına yatırım yapar ve önceden kararlaştırılan bir süre için onlara yıllık faiz öder.

Müşteri fonlarını yönetmeye ek olarak, ideal yatırımları seçmelerine yardımcı olmak için finansal ve yatırım tavsiyeleri de sağlarlar.

Türleri

Bankalar

Dünyanın en popüler finansal aracılarıdır. Bu kurumların aracı olarak hareket etmelerinin en eski yolu, borç verenler ve borç alanlar arasında bağlantı kurmaktır.

Mevduat kabul etme, kredi verme ve halka başka birçok finansal hizmet sunma yetkisine sahiptirler. Bir ülkenin ekonomik istikrarında önemli rol oynarlar. Bu nedenle, güçlü düzenlemelerle karşı karşıyadırlar.

Yatırım fonları

Hissedarlar tarafından toplanan sermayenin aktif yönetimini sağlarlar. Bireysel yatırımcıların birikimlerini finansal piyasalara yatırmaya yardımcı olurlar.

Emeklilik fonları

Bu tür bir aracı, milyonlarca işçi tarafından birikimlerini emeklilikleri için yatırmak için kullanılan aracıdır.

Birisi kaydolduğunda, maaşının ne kadarının tasarruf edileceğini seçer. Tüm bu para, iyi performans gösterecek varlıkları satın almak için kullanılır.

Çalışan emekli olduktan sonra, kazanılan kazancıyla birlikte tüm katkılarını alacaktır.

Sigorta şirketleri

Hemen hemen hepsi aynı şekilde çalışır. İlk olarak, otomobil, ev veya sağlık gibi bir tür sigorta kapsamına ihtiyacı olan çok sayıda müşteri bulurlar. Bu müşteriler sigorta kapsamı satın aldıktan sonra, bu fonlar büyük bir para havuzuna eklenir.

Birinin ödeme talep etmek için bir talepte bulunması gerektiğinde, aracı bu para havuzuna erişecektir. Bu, piyasaya nakit girişi olmadığı anlamına gelir.

Finansal danışmanlar

Özel tavsiyeler veriyorlar. En iyi yatırımı bulmak için finansal piyasaların tüm karmaşıklıklarını anlamaktan tasarruf ederler.

Yatırımcılara finansal hedeflerine ulaşmalarına yardımcı olmalarını tavsiye ederler. Bu danışmanlar genellikle özel eğitim alırlar.

Kredi Birlikleri

Bir topluluk tarafından, özellikle o topluluğa bankacılık hizmetleri sağlamak için oluşturulan bir banka türüdür. Halka değil üyelerine hizmet etmek için çalışırlar. Kâr için çalışabilir veya çalışmayabilir.

Diğer insanların biriktirdiği parayı kullanarak kişisel kredi koşulları sunarlar. Birisinin bir krediye ihtiyacı olduğunda, onu alacak çünkü diğer insanların kooperatife kullandırdığı fonlar var.

Borsa

Uzun kurumsal hisse senedi satın alma sürecini basitleştirir. İnsanların paylaşım sipariş edebileceği harika platformlar olarak hareket ederler.

Bu emirleri ödedikten sonra, borsa bu parayı şirketlerin hisselerini satın almak için kullanacaktır.

Şirketler fonları alırken müşteri istediği varlıkları alır. Yatırım dünyasının finansal aracısı olarak kabul edilirler.

Örnekler

Ticari bankalar

Birisi bir bankadan ipotek aldığında, biriktirmek için başka birinin o bankaya yatırdığı para kendisine verilir.

Bayan Andrea'nın bir ev kadını olduğunu ve birikimlerini her ay XYZ banka hesabına yatırdığını varsayalım. Öte yandan Boris, işini kurmak için kredi arayan genç bir işadamıdır. Boris'in krediden yararlanmak için iki seçeneği var.

Birincisi, yatırım fırsatları arayan insanları bulup ikna edebilmek. İkincisi, bir kredi talep etmek için XYZ bankasına başvurmaktır.

Yatırımcı bulmak uzun zaman alacağından ilk seçeneğin belirsiz olduğu görülmektedir. Ancak ikinci seçenek daha hızlı ve daha kullanışlıdır.

Böylelikle, finansal aracı kurum büyük ölçüde kredi verme ve fon alma işlemlerini kolaylaştırmaktadır.

Borç verenler

Bir tekstil işi kurmak istediğinizi ve başlangıç ​​maliyetlerini ödemek için 20.000 dolara ihtiyacınız olduğunu varsayalım. Tanıdığınız herkesten ödünç para vermesini isteyebilirsiniz, ancak muhtemelen bu miktarı ödemeye istekli olan çok az insan olacaktır.

Ayrıca, rastgele bir kredi arama süreci hem zaman hem de enerji tüketir. İşi başlatmak için gereken fonlara erişmek için bir borç verene gitmek en iyisidir.

Bu yüzden borç verenler var: parası olanlarla ihtiyacı olanlarla bağlantı kurmaya yardımcı olmak için.

Avrupa Komisyonu

Temmuz 2016'da Avrupa Komisyonu, Avrupa yapısal ve yatırım fonundan yatırımlar için iki yeni finansal araç satın aldı.

Amaç, kentsel gelişim projelerinin geliştiricileri için finansmana daha kolay erişim sağlamaktı.

Mali aracılık, sübvansiyon almakla karşılaştırıldığında, birçok döngüde yeniden yatırım yapılabildiğinden, bir kamu ve özel finansman kaynağı olarak daha iyidir.

Avrupa Komisyonu, küçük ve orta ölçekli işletmeler için toplam 16,5 milyon dolarlık kamu ve özel kaynak yatırımı öngördü.

Referanslar

1. James Chen (2019). Finansal Aracı. İnvestopedia. Alındığı kaynak: investtopedia.com.
2. Wikipedia, özgür ansiklopedi (2019). Finansal aracı. En.wikipedia.org adresinden alınmıştır.
3. Prateek Agarwal (2019). Finansal aracılar. Akıllı Ekonomist. Alındı: intelenteconomist.com.
4. Sanjay Borad (2019). Finansal Aracılar - Anlamı, İşlevleri ve Önemi. Efinans Yönetimi. Alınan: efinancemanagement.com.
5. En İyi Muhasebe Dereceleri (2019). 5 Finansal Aracı Türleri. Topaccountingdegrees.org sitesinden alınmıştır.
6. CFI (2019). Finansal Aracı nedir? Alınan: corporfinanceinstitute.com.
7. Chelsea Levinson (2018). Bir Finansal Aracının Rolü Nedir? Bizfluent. Alındığı: bizfluent.com.